汽车融资租赁产品设计的想法
我们在讨论任何产品设计之前首先要对产品有一个清晰的定位，
当然通常产品的定位必须服务于公司战略定位及营销策略。
对汽车融资租赁业务主要竞争对手及其优劣势进行初步分析，具
体见下表：
优势
弱势
突破思路
银行汽车金融公司
传统渠道提供商，客户资质较好，利率很低
费率中档，客户资质中等或者偏上
渠道覆盖有限，三四线城市供给不足，同时放款周期一般较长，客户资质要求较高
品牌依赖度较高，审批通过率一般80左右后者更低
1、拒绝和银行拼价格2、产品差异化和丰富化思路3、审批通过率高4、速度快、覆盖广1、发挥融资租赁优势2、产品差异化3、渠道覆盖上突破
根据公司初期直租业务定位，主做银行和厂商金融公司审批未通
过的客户，主要面临的竞争对手为同行的第三方汽车租赁公司
经调查，目前国内汽车融资租赁公司按资金来源分主要有两种，
下面分别选取两家比较有代表性的公司来分析：
一：以汇通信诚租赁为代表的经销商系（资金主要来源于股东）
汇通信诚是全国最大的汽车经销商广汇汽车的子公司，是国内较
早开展汽车融资租赁业务的公司，背靠上市公司广汇汽车这棵大树，
融资渠道较多，目前市场占有率靠前，是目前国内汽车融资租赁领域
的领头羊。汇通的业务定位主要是以租赁的形式降低消费者购车的门
槛，带动其汽车销售业务规模。公司租赁标的丰富，涉及其全国旗下
f4S店在售的多款汽车。下图是汇通信诚官网上推出的一些租赁方案。
经测算其多数产品的利率在14～19之间（未考虑资金成本及公司营运成本）。
2016年1月汇通信诚的母公司广汇汽车股份有限公司发布定增融资预案，计划融资80亿，其中除了24亿用于偿还贷款及补充公司流动资金外，其余56亿全部通过汇通信诚投向融资租赁项目，以扩大公司融资租赁业务的市场规模。该公司随后公布的定向增发项目可行性分析报告中披露了该项目的内部收益率为1165，这与前面测算的未扣除公司资金及营运成本的利率是吻合的，从中也可以分析出汇通的资金成本较低，因其母公司广汇汽车为上市公司，融资手段多样，并且通过证券市场融资成本相对也较低，目前这一类背靠资金实力雄厚的大公司竞争实力较强，我们作为后来者在成本上与这类公司相比占不了优势。二：以泰丰租赁为代表P2P系（资金主要来源于P2P投资者）
f泰丰租赁与e微贷同属于泰丰金控旗下兄弟公司，e微贷是一个线上的P2P平台，泰丰租赁的主要资金就来源于e微贷理财端的投资者r