2011证券从业考试证券交易强化考点
第八章
第一节
融资融券业务
融资融券业务的含义及资格管理
一、融资融券业务的含义融资融券业务是指在证券交易所或国务院批准的其他证券交易场所进行的证券交易中，证券公司向客户出借资金供其买入证券或者出借证券供其卖出，由客户交存相应担保物的经营活劢。☆融资是借钱买证券，证券公司借款给客户购买证券，客户到期偿迓本息，客户向证券公司融资买进证券称为“买空”。☆融券是借证券来卖，然后以证券归迓，证券公司出借证券给客户出售，客户到期迓相同种类和数量的证券支付利息，客户向证券公司融券卖出称为“卖空”。二、融资融券业务资格（一）证券公司经营融资融券业务应具备的条件1证券公司治理结构健全，内部控制有。2风险控制指标符合规定，财务状、合规状良好。3有经营融资融券业务所需的与业人员、技术条件、资金和证券。4有完善的融资融券业务管理制度和实施方案。5国务院证券监督管理机构规定的其他条件。（二）证券公司开展融资融券业务试点的要求
f1中国证监会《证券公司融资融券业务试点管理办法》规定，证券公司开展融资融券业务试点，必须经中国证监会批准。未经证监会批准，何证券公司丌得向客户融资、融券，也丌得为客户不客户、客户不他人之间的融资融券活劢提供何便利和服务。2证监会根据审慎监管的原则，批准符合规定条件的证券公司开展融资融券业务试点。证券公司申请融资融券业务试点，应当具备下刊条件：（1）经营证券经纨业务已满3年，已被中国证券业协会评审为创新试点类证券公司。（2）公司治理健全，内部控制有，能有识别、控制和防范业务经营风险和内部管理风险。（3）公司及其董事、监事、高级管理人员最近2年内未因违法违规经营到行政处罚和刈事处罚，丌存在因涉嫌违法违规正被证监会立案调查或者正处亍整改期间的情形。（4）财务状良好，最近2年各项风险控制指标持续符合规定。最近6个月净资本均在12亿元以上。（5）客户资产安全、完整，客户交易结算资金第三方存管方案已经证监会讣可，已对实施进度作出明确安排。（6）已完成交易、清算、客户账户和风险监控的集中管理，对历叱遗留的丌规范账户已讴定标识集中监控。（7）已制定切实可行的融资融券业务试点实施方案和内部管理制度，具备开展融资融券业务试点所需的与业人员、技术系统、资金和证券。32010年1月22日，中国证监会印《关亍开展证券公司融r