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陈剑灵：我觉得这个需求非常大，我最近在南华的系统化交易论坛上做了交流，短线系统对稍大规模的资金也有适用性。因为以前的短线系统往往是以一个价位为进出场点，一个价位很多资金进出场就存在冲击程序的问题，如果短线系统单笔盈利率是比较低的，大笔资金进入的话，肯定是不行的。这里做2种改变，第一种在测试上面的改变，我不是按一个点进去，我只是按信号出来，取一个时间段的平均价做一个进出场测试。另外，进场的时候可以使用被动策略，比如说它是一段时间的平均价进去，那就很简单，就是按这个时间平均价格策略来执行。如果这样能做的话，就可以适用大的资金。像国外的对冲基金一样，做很多价差交易，寻找对冲风险的一些交易机会，可以容纳的资金量就更大。r
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不充分利用计算机的优势，在计算机时代的今天就相当于是你拿着大刀长矛和别人飞机大炮对打。在另外一方面而言，很多价差波动，人工是无法去监控的，只有计算机去监控，这也是大规模资金、私募基金的特别需要。r
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期货中国9：请您向中国的期货投资者简单说一说国际成熟市场程序化交易的使用情况，以及目前我国期货行业程序化交易的现状？r
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陈剑灵：我从国外回来的人中了解到，他们使用的都是对冲一类的交易，在我们国内理解就是套利的交易，甚至使用一些期权模型来做。我没有实地考察过，具体也不是了解很多。r
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目前国内程序化交易，大机构使用的还很少，主要存在于一些中小型的投资者，而且大部分使用的都是投机的模型，类似于趋势跟踪等等。套利方面，仅仅是使用一些工具，还谈不上模型。r
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期货中国10：对交易开拓者的合作伙伴，也是中国期货程序化交易的主要推动者之一上海中期开发的100余套程序化交易模型，您是如何评价的？r
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陈剑灵：这对程序化的推动是很好的，他们开发了很多模型，即使再简单的模型，都有利于程序化交易的推广和普及。r
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另外涉及到程序化的一个使用，是否有效，是因人而异的，因为客户使用的时候，或许某个模型在测试的时候不一定非常好，但是他使用起来就特别好，为什么？他结合了自己的时机选择。所以如果时机上选择比较好的话，你不用程序化交易也会得到不错的收益，交易的主要因素不是程序怎么怎么好，而是他对市场怎么理解，自己形成一种规则在走。r
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期货中国11：您一r